В I квартале 2026 года кредитные потребительские кооперативы (КПК), связанные с микрофинансовыми организациями, выдали россиянам в два раза меньше займов, чем тремя месяцами ранее. Объем выдач при этом сократился на 47%, следует из данных ЦБ. В целом по рынку число заключенных договоров упало на 51% — до 417 тыс. За год из реестра исключили более 800 кооперативов. Чем сжатие рынка грозит россиянам — в материале «Известий».
О чем говорит снижение объемов
Данные Банка России показывают, что объем выданных займов КПК в I квартале текущего года составил 12,3 млрд рублей — ниже уровня аналогичного периода 2025 года. Более 65% кооперативов сократили выдачи. Предоставление займов физлицам снизилось на 35%, бизнесу — на 26%. Особенно заметно пострадала торговля: минус почти 70% к прошлому году.
Совокупный портфель займов уменьшился до 44,7 млрд рублей (–3%). Доля просрочки свыше 90 дней при этом выросла до 14,3%, в основном за счет проблемных активов кооперативов, аффилированных с микрофинансовыми организациями. У обычных МФО этот показатель достигает 40,2%. За год число КПК в реестре сократилось более чем вдвое — осталось 446 против 1247 годом ранее.
Снижение объемов отражает закрытие регуляторной лазейки. МФО переводили часть коротких займов в КПК для смягчения требований. Такие схемы не соответствовали принципам взаимопомощи и нарушали законодательство. Регулятор последовательно выводит их с рынка. С апреля 2026 года КПК запрещено начислять проценты и штрафы сверх основного долга, а предельная переплата по коротким займам снижена до 100%.
Председатель комитета Госдумы по финансовому рынку Анатолий Аксаков отмечает, что ужесточение направлено на снижение рисков закредитованности. КПК — это кассы взаимопомощи пайщиков, однако часть из них использовалась для обхода ограничений по долговой нагрузке, пояснил депутат. Более жесткие правила позволят защитить граждан от попадания в долговую кабалу, в том числе за счет предотвращения недобросовестных и агрессивных практик кредиторов. Доступность микрокредитов, в том числе займов до зарплаты, при этом не уменьшается.
—Чтобы люди, которые не могут обслуживать текущий долг, не шли за очередным займом к нелегальным кредиторам, предусмотрены кредитные каникулы. Кроме того, банки в большинстве случаев готовы идти навстречу клиентам и предлагать варианты реструктуризации, — напоминает Аксаков.
Он также рассказал, что в настоящее время ГД работает над законопроектом о комплексном урегулировании задолженности, который позволит реструктурировать сразу несколько долгов.
Чем заменить кассовые разрывы при сохранении тренда
Если сокращение продолжится, гражданам придется искать альтернативы. Для заемщиков с хорошей кредитной историей доступны кредитные карты с грейс-периодом, небольшие банковские кредиты и сервисы рассрочки. Эти инструменты часто дешевле классических микрозаймов при грамотном использовании.
КПК, не связанные с МФО, традиционно выдают займы на более длинные сроки — гражданам чуть более года, бизнесу около полутора лет. Короткие «займы до зарплаты» ближе к микрофинансированию, которое сохраняется, но становится более регулируемым.
Международный финансовый советник, аккредитованный при саморегулируемой организации «НАСФП» Мария Ермилова подчеркивает важность кредитных карт, банковских продуктов и рассрочек для большинства клиентов. Однако уязвимые категории могут столкнуться с ограниченным выбором легальных источников, предупреждает она.
Как трансформируется модель срочного кредитования в ближайшие годы
Ужесточение регулирования МФО и исключение КПК меняют ландшафт. На горизонте двух-трех лет ожидается концентрация рынка вокруг крупных технологичных игроков. Решения по небольшим займам будут чаще приниматься автоматически на основе цифровых данных. Это ускорит оценку рисков и снизит вероятность чрезмерной долговой нагрузки.
Микрофинансовый рынок смещается от «займов до зарплаты» к кредитным линиям. За квартал число МФО с такими продуктами выросло с 26 до 69, на транши приходится почти половина объемов. Рассрочка в 2025 году прибавила более 80%, превысив 500 млрд рублей, хотя теперь и она регулируется.
Член совета «НАСФП» Алексей Тараповский указывает на три направления трансформации: рост кредитных лимитов в МФО, развитие рассрочки и банковских продуктов. Модель станет прозрачнее, но менее массовой по числу игроков. Банки усилят присутствие в сегменте краткосрочных займов, полагает он.
В свою очередь, депутат ГД Анатолий Аксаков уверен, что микрозаймы останутся доступными, но риски закредитованности снизятся. Он объяснил, что сейчас вводятся ограничения: один дорогой микрозаем в одни руки, трехдневная пауза перед новым займом. И банковские потребкредиты и рассрочка на товары служат реальной альтернативой.
Кто пострадает сильнее от «обходных» путей
Сильнее всего под «ударом» окажутся заемщики с нестабильным доходом, высокой долговой нагрузкой, испорченной кредитной историей и без официального трудоустройства. Барьеры создают биометрическая идентификация и требования к подтверждению дохода. Биометрию сдали около 10 млн человек — примерно 7% населения, при этом активная база МФО оценивается в 15 млн.
Часть клиентов может уйти в тень. По данным ЦБ, в I квартале число выявленных «черных кредиторов» выросло на 36%. Отраслевые оценки допускают уход до 15% клиентов. Обходные пути включают частные займы под расписку, псевдоломбарды и схемы через комиссионные магазины.
Пресс-служба саморегулируемой организации «МиР» предупреждает, что ужесточение может привести к росту нелегального рынка, как это произошло в Белоруссии, потому что потребность в средствах сохраняется, и клиент ищет альтернативу. Борьба с серыми схемами рискует подстегнуть теневой сектор, подтверждает существование парадокса председатель СПРФ Алексей Койтов. Он предлагает уточнить сроки хранения негативной кредитной истории, чтобы добросовестные заемщики возвращались в легальное поле.
Мария Ермилова и Алексей Тараповский сходятся в том, что регулятор очищает рынок, но указывают на важность сохранения баланса. Без развития доступных легальных продуктов спрос на быстрые деньги уйдет туда, где нет защиты прав заемщиков. Эффективность реформы через два года будет измеряться именно этим критерием.
В СРО «НАСФП» считают, что для большинства заемщиков с хорошей кредитной историей основными инструментами станут кредитные карты с льготным периодом, небольшие банковские кредиты, сервисы рассрочки и зарплатные продукты банков. Эти инструменты зачастую обходятся дешевле классических микрозаймов и при грамотном использовании позволяют покрыть краткосрочные финансовые потребности.
Однако наиболее уязвимые категории граждан, которым банки отказывают в кредитовании, могут столкнуться с нехваткой легальных источников финансирования, прогнозируют в организации. В этом случае возрастает риск обращения к частным займам под расписку или вовсе к нелегальным кредиторам.
Источник
